美国会计准则及其环境

美国会计准则及其环境：75 年发展历史的二元研究（上）

编者按：此文是井尻雄士教授于2003年应日本会计准则理事会和日本财务会计准则基金会的邀请，在日本东京为日本会计准则制定人员和会计职业界所作的演讲论文，后发表于日本财务会计准则基金会《会计准则季刊》2003年9月号上。文章涉及当前财务会计发展的许多基本问题，对我国亦有借鉴作用，我国学者陆建桥等在征得井尻雄士教授及《会计准则季刊》授权同意后，将其翻译成中文，本刊分上下两部份刊出，以飨读者。在卡内基美隆大学多年的教学研究中，我积累了大量资料，我用这些资料并以精确、中立和客观的方式来介绍美国会计准则及其环境，从学术的角度阐释美国会计准则制定过程中有关事件的发展历程及其原因，其中涉及我个人的主观歧见。我的介绍由3大部分6个主题组成，时间跨度从1929年到2003年共75年。各部分及主题分别为：第一大部分内容为“历史的变革”，主要包括主题1：第一次市场大萧条和第二次市场大萧条；主题2：以事实为基础的会计和以预测为基础的会计。第二部分内容为“当前的问题”，主要包括主题3：改革法制和改革管理体制；主题4：程序公允和纯粹公允。第三部分内容为“未来的趋势”，主要包括主题5：预测的保护和预测的分离；主题6：以原则为基础的会计系统和以规则为基础的会计系统。在分析问题时，我习惯使用“二元法”，二元法是一种以两种不同的基本观点或者角度来解释现象的方法。显然，复式簿记就是建立在二元法的基础之上。在阐述下述主题时，每个主题也相应地包含着两种不同的观点或者角度。一、第一次市场大萧条和第二次市场大萧条1929年9月，道琼斯工业平均指数达到顶峰，随之发生了第一次市场大萧条。2000年1月，道琼斯指数又再次高至顶峰，随后发生了第二次市场大萧条。我想先从比较这两次市场大萧条开始本主题相关内容的讨论。在第一次大萧条发生后的第四年，即1933年，《证券法》出台了，1934年，又颁布实施了《证券交易法》，从而促成了美国证券交易委员会的建立。证券交易委员会的首任首席会计师卡门·布劳夫（CaemenBlough）曾撰文写道：“在1928年时候过度投机就已经很严重了；1929年的早些时候，关于一个公司财务状况的任何信息都是很可疑的 已经影响了普通大众买卖股票的投资方式。然而，许多投资者却把公司财务信息披露不够充分作为导致他们投资损失的替罪羊，发泄他们的怒气和沮丧。”同样地，2002年7月，也就是第二次市场大萧条发生的两年半后，一项关于会计和公司治理的改革法案被签署实施。大家普遍认为这是自证券交易委员会成立以后，关于证券交易和会计方面最为重要的立法。这项法案的官方名字为《2002年萨班斯—奥克斯利法案》，它是在结合参议院和众议院负责这项法案制定的两个委员会的主席的名字而命名的，我把它简称为《改革法案》。回忆前述布劳夫所说的话，他所提及的“过热”现象，在第一次大萧条发生的70年后，又以完全相似的方式发生了。1999年和2000年的“网络公司”过热现象远远超过了1929年的“过热”。一些电子商务公司的股票，在一天之内或者首次公开上市交易的数小时内，价格成倍上涨。当时，这些公司的绝大部分正在亏钱或者有着巨额的赤字，而它们的股票价格却狂涨。同时，委托给风险资本家的钱也猛增。风险资本家们喜欢这些新兴公司以最快的方式花掉他们筹来的资金，以实现快速的资金周转。报刊因此出现了一个新的名词叫“烧钱速度”，说的就是钱被迅速花掉的速度。根据最具综合性的股票价格指数威尔5000指数，美国证券市场在2000年3月24日至2002年7月18日之间里蒸发了7万亿美元，其中2000年3月24日是指数达到最高的时候，而2002年7月18日则是《改革法案》通过前的12天。投资者在2年零4个月里，人均资本损失约3万美元。观察1929年和2000年前后这两个事件，我们注意这两次事件都是由淘金心态和从众心理引起的。想象一下摩天大厦顶层藏有大堆巨额钞票，而这些钞票稍后就被台风吹散。即使是正常、守法、有道德的公民，面对这吹散的钞票也会引致巨大的混乱，甚至导致争斗和骚乱。过热现象冷却之后，人们试图找到为事件承担责任的当事人。在1929年和2000年，会计都成为替罪羊。毫无疑问，会计应当承担部分责任，但是许多人却相信只靠会计改革就足以预防此类事件的再度发生。过热现象还会再现吗？我认为，它很可能会在更短的期限内发生，且远远

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